[課業] 會計學/可轉換公司債

作者: cathy0828 (深愛"宏"色的凱西 >////<) 看板: Examination
標題: [課業] 會計學/可轉換公司債
時間: Tue Apr 27 13:47:50 2010


1.考試科目： 會計學


2.章節名稱or篇名(單元關鍵字)： 第六章 投資及基金


3.目前參考用書or考古題出處：郝強 會計學課本


4.想問的內容：

富達公司96年5月1日按面額購入台北公司發行之可轉換公司債作為「備供出售金融資產」
，手續費千分之三，相關資料如下：
A. 面額$ 2,000,000，五年期，票面利率0%。
B. 發行日之轉換價格訂為每股$ 50，自發行日起滿六個月後至到期前10日止得行使轉換
權。
C. 債券持有人亦得於98年5月1日要求發行公司按面額外加10.25%之利息補償金將債券買
回。
D. 台北公司發行公司債券乃為「債券」、「嵌入式轉換選擇權」及「嵌入式賣回選擇權
」之組合，富達公司將兩項嵌入式衍生性金融商品視為單一之複合式衍生性金融商品，其
公平價值如下表：


　　　　　　　　      　　96/5/1     96/12/31　　　97/12/31　　　　98/5/1
複合式衍生性金融商品  　$432,948 　　$437,320　　　$448,900　　　$458,500
公司債　　　　　　　　$1,567,052 　$1,648,300  　$1,719,400　　$1,746,500

已知有效利率為4.94%。

試作：
1) 96年5月1日之購入分錄。
2) 96年底之調整及評價分錄。
3) 97年底之調整及評價分錄。
4) 如果未順利轉換，則98年5月1日行使賣回權之分錄為何？


答：
1) 96年5月1日
借：交易目的金融資產 - 選擇權　　432,948
　　備供出售金融資產 - 公司債　 1,571,753
　　手續費　　　　　　　　　　　　1,299
　　　　　貸：現　　　金　　　　　　　　2,006,000

2) 96年12月31日
借：交易目的金融資產 - 選擇權　　　4,372
　　　　　貸：金融資產評價利益　　　　4,372

借：備供出售金融資產 - 公司債　　　51,763
　　　　　貸：利息收入　　　　　　　　51,763

借：備供出售金融資產 - 公司債　　　24,784
　　　　　貸：金融資產未實現損益　　　24,784


3) 97年12月31日
借：交易目的金融資產 - 選擇權　　　11,580
　　　　　貸：金融資產評價利益　　　　11,580

借：備供出售金融資產 - 公司債　　　80,202
　　　　　貸：利息收入　　　　　　　　80,202

借：融資產未實現損益　　　　　9,102
　　　　　貸：金備供出售金融資產 - 公司債　　9,102


4) 98年5月1日
借：交易目的金融資產 - 選擇權　　　9,600
　　　　　貸：金融資產評價利益　　　　9,600

借：備供出售金融資產 - 公司債　　　27,160
　　　　　貸：利息收入　　　　　　　　27,160

借：融資產未實現損益　　　　　60
　　　　　貸：金備供出售金融資產 - 公司債　　60

借：現金　　　　　　　　　 2,205,000
　　融資產未實現損益　　　　  15,622
　　　　　貸：交易目的金融資產 - 選擇權　　　458,500
　　　　　　　備供出售金融資產 - 公司債　　1,746,500
　　　　　　　處分金融資產利益　　　　　　　　15,622

5.想法：

第二問題的利息收入
1,571,753 * 4.94% * 8/12=51,763
第三問題的利息收入
(1,571,753+51,763)=1,623,516 * 4.94=80,202

以上2個問題的利息收入,知道怎算出來

但 第四問題的利息收入
(1,623,516+80,202)=1,703,718 * 4.94% * 4/12=28,054
為什麼我算出來的利息收入($28,054),跟課本答案($27,160)有出入?
不知哪個環節有問題?

煩請高手教我一下 謝謝